工程经济要素与估算方法.ppt

第三章 工程经济要素与估算方法,本章要求 （1）掌握投资、成本费用、折旧、摊销、销售收入、利润与税金等工程经济分析基本要素的涵义； （2）重点掌握投资、成本费用、销售收入、利润与销售税金及附加的具体估算方法； （3）了解工程经济分析中涉及到的税金的种类,本章重点及难点 （1）工程经济经济要素的含义、组成以及相关的基本概念，主要经济要素如投资、成本费用、销售收入、利润与销售税金及附加的具体估算方法，尤其是固定资产的折旧 （2）成本相关的概念和总成本费用的构成及估算,建设项目现金流的构成？,工程技术的发展和应用不仅是技术问题，管理手段也不仅是管理领域的问题，同时还是经济问题。在某个特定的经济环境条件下，选择何种技术，采用什么样的管理模式，首先应考虑投资、成本、利润、税金等基本数据。 在工程经济分析中，投资、成本、销售收入、税金和利润等经济量是构成经济系统现金流量的基本要素，也是进行技术经济分析最重要的基础数据。,构成建设项目现金流的基本单元是项目的基本经济要素，它是进行建设项目费用效益度量和进行项目经济评价的基本单位。 准确界定经济要素的内涵，把握不同经济要素各自的特征，是做好建设项目评价的基础和前提。 建设项目评价的基本经济要素 投资 成本 营业收入 利润 税金,§1 经济要素的构成 一、工程项目投资 （一）、概念 广义：人们的一种有目的的经济行为。可以是资金，也可以是人力、技术或其他资源。 狭义：人们在社会经济活动中为实现某种预定的生产、经营目标而预先垫支的资金。,1.投资是维持建设项目存在的基础。通过投资为项目经济性运营（生产运营）搭建平台，以支撑其作为投资者及其他相关各方获益方式的存在。 2.在项目的存续期间，资本一直存在于项目中，项目终结时，被投资者收回。 3.投资是被项目占用的资源。,投资的现金流量特征表现,投资表现了项目对生产力要素的占用,（二）投资的分类 1.按建设性之分类：新建项目投资、改建项目投资、扩建项目投资 2.按投资的用途分类：生产性投资、非生产性投资 3.按投资形成的资产分类：固定资产投资、流动资产投资、无形资产投资、其他资产投资 问题：有没有其它的分类方法？,1.直接投资和间接投资 直接投资：用于经营性资产-建设项目的投资，以期通过投资人对资产运营管理而获利。 间接投资：又称证券投资，是指用于金融资产的投资，以期通过对金融产品的操作而获益。,2.短期投资和长期投资 短期投资：能够随时变现、持有时间不超过一年的投资。主要指对现金、应收账款、存货、短期有价证券的投资，长期有价证券如能随时变现也可用于短期投资。 长期投资：不可能或不准备在一年内变现的投资，主要指对厂房、机器设备等固定资产和对专利权、商标权等无形资产的投资，也包括股权投资、债券投资和其他投资。,3.初创投资和后续投资 初创投资：建立新企业时所进行的各种投资。它的特点是投入的资金通过建设形成企业的原始资产，为企业的生产、经营创造必备的条件。初创投资是设立运营项目的必要条件，通过初创投资构建可以赢得未来期望收益的生产经营条件。 后续投资：为巩固和发展企业再生产所进行的各种投资，主要包括维持企业简单再生产所进行的更新性投资，为实现扩大再生产所进行的追加性投资，为调整生产经营方向所进行的转移性投资。,（三）建设项目总投资的构成,1.概念：项目总投资指投资项目从前期准备工作开始到项目全部建成投产为止所发生的全部支出和费用。反映的是项目建设期末的投资总额。,特点：风险性、时间性、目的性、复杂性、流动性等,项目总投资,全部流动资金,建设期利息,建设投资,建筑安装工程投资 设备及工器具投资,工程费用,工程建设其他费用,预备费,基本预备费 涨价预备费,固定资产其他费用 无形资产费用 其他资产费用,2.构成,建筑安装工程投资,直接费,间接费,利 润,税 金,直接工程费,1.人工费 2.材料费 3.施工机械使用费,措 施 费,1.环境保护费 2.文明施工费 3.安全施工费 4.临时设施费 5.夜间施工增加费 6.二次搬运费 7.大型机械设备进出场及安拆费 8.砼、钢筋砼模板及支架费 9.脚手架搭拆费 10.施工排水、降水费 11.已完工工程及设备保护费,规 费,企业管理费,1.工程排污费 2.社会保障费 3.住房公积金 4.危险作业意外伤害保险,1.管理人员工资 2.办公费 3.差旅交通费 4.固定资产使用费 5.工具用具使用费 6.劳动保险费 7.工会经费 8.职工教育经费 9.财产保险费 10.财务费 11.税金 12.其他,城市维护建设税,教育费附加,营业税,设备及工器具投资,设备购置费,工器具及生产家具购置费,设备原价,国产标准设备原价 国产非标准设备原价 进口设备抵岸价,设备运杂费,包装和包装材料费 运输费 装卸费 采购及仓库保管费,工程建设其他费用,1.建设管理费 2.可行性研究费 3.研究试验费 4.勘察设计费 5.环境影响评价费 6.场地准备及临时设施费 7.引进技术和引进设备其他费 8.工程保险费 9.联合试运转费 10.特殊设备安全监督检验费 11.市政公用设施费 12.绿化费,固定资产其他费用,无形资产费用,其他资产费用,1.专利权 2.非专利技术 3.商标权 4.土地使用权 5.商誉,1.生产准备费 2.开办费,预备费,基本预备费 针对在项目实施过程中可能发生难以预料的支出，需要事先预留的费用，又称工程建设不可预见费。主要指设计变更及施工过程中可能增加工程量的费用，一般由以下三部分构成。 1.在批准的初步设计范围内，技术设计、施工图设计及施工过程中所增加的工程费用；设计变更、工程变更、材料代用、局部地基处理等增加的费用。 2.一般自然灾害造成的损失和预防自然灾害所采取的措施费用。 3.竣工验收时为鉴定工程质量对隐蔽工程进行必要的挖掘和修复费用。 涨价预备费 针对建设项目在建设期内由于材料、人工、设备等价格可能发生变化引起工程造价变化而事先预留费用，亦称价格变动不可预见费。涨价预备费主要包括：人工、设备、材料、施工机械的价差费，建筑安装工程费及工程建设其他费用调整，利率、汇率调整等增加的费用。,建设项目总投资最终形成固定资产、无形资产、递延资产（其他资产）及流动资产。 1固定资产 如房屋及建筑物、机器设备、运输设备、工具、器具等使用期较长（一般在一年以上） 单项价值在规定限额以上能多次使用而不改变其物质形态 2无形资产 如专利权、商标权、土地使用权、非专利技术、商誉等能长期使用没有实物形态 3递延资产（其他资产） 如开办费、租入固定资产的改良支出等集中发生不能全部计入当年损益应当在以后年度分期摊销 4流动资产 包括流动资金和流动负债 ，维持一定规模生产所需的最低周转资金和存货,固定资产 固定资产是项目赖以运营获利的基本条件。其在使用过程中因磨损而性能不断劣化，价值量逐渐贬损。为维持项目的基本生产运营获利条件，在项目投产运营后用折旧的方式对其贬值的价值量予以弥补。在项目终了时，固定资产的残值被回收。 固定资产价值在项目存续期间的变化，有如下基本等式： 固定资产原值=固定资产净值+固定资产折旧,固定资产现金流特征表现,流动资金 流动资金是指项目投产运营后，为维持项目正常生产运营所占用的全部周转资金。它是在生产期内保持生产经营的永续性和连续状态而垫付的资金。 流动资金在生产经营期间被项目长期占用，在项目终了时被全额回收。 流动资金的现金流特征：,二.成本和费用 概念：是指为达到某一目标和完成某一任务所必须付出和已付出的代价。依据分析领域、角度的不同而变化。 技术经济分析中的成本概念与企业会计中的不完全相同： 会计：成本是对实际发生费用的记录，影响因素确定，成本数据唯一 技经：针对工程项目或技术方案；是对未来发生费用的预测和估算，影响因素不确定，不同方案有不同的数据；强调现金流量的考察 技经：引入了企业会计中所没有的成本概念 3.总成本：生产经营活动中，活劳动与物化劳动消耗的货币表现。 活劳动：劳动力作用于生产资料，创造出使用价值的劳动（包括脑力劳动和体力劳动）。 物化劳动：由物资形态表现的劳动。 工程经济分析中不严格区分费用与成本，均视为现金流出。,4. 产品总成本费用的构成财务会计中的规定（制造成本法） 生产成本 销售费用 销售过程中发生的各项费用 管理费用 管理和组织生产经营发生的费用， 财务费用 企业为筹集资金而发生的各项费用,直接支出：生产中实际消耗的直接材料、工资和其他支出 制造费用：为生产产品和提供劳务发生的各项间接费用,总成本费用,按制造成本法（成本中心）分类：,5. 产品总成本费用的计算工程经济中的规定（生产要素法，按经济性质分类） 为便于计算，在工程经济中将工资及福利费、折旧费、修理费、摊销费、利息支出进行归并后分别列出，另设一项“其他费用”将制造费用、管理费用、财务费用和销售费用中扣除工资及福利费、折旧费、修理费、摊销费、维简费、利息支出后的费用列入其中。各年成本费用的计算公式为： 年总成本费用外购原材料外购燃料+外购动力工资及福利费修理费折旧费（维简费）摊销费利息支出其他费用 ,成本的现金流特征表现,成本反映了项目对劳动的消耗,6. 工程经济中的有关成本 （1）经营成本 经营成本是工厂经济分析中的特定概念。是指项目从总成本中扣除折旧费、维简费、摊销费和利息支出以后的成本。 经营成本是现金流概念下的成本，所以，非现金支出的项目不包含在经营成本中。 即：经营成本总成本费用折旧费（维简费）摊销费利息支出。 或：经营成本=外购原材料、燃料、动力费+工资及福利费+修理费+其他费用 注意：应强调技术经济分析中为什么要引入经营成本，为什么要从总成本中扣除这些费用？,分析:1）现金流量表反映项目在计算期内逐年发生的现金流入和流出。与常规会计方法不同，现金收支何时发生，就何时计算，不作分摊。由于投资已按其发生的时间作为一次性支出被计入现金流出，所以不能再以折旧费、维简费和摊销费的方式计为现金流出，否则会发生重复计算。因此，作为经常性支出的经营成本中不包括折旧费和摊销费，同理也不包括维简费。 2）因为全部投资现金流量表以全部投资作为计算基础，不分投资资金来源，利息支出不作为现金流出，而自有资金现金流量表中己将利息支出单列，因此经营成本中也不包括利息支出。,（2）固定成本与变动成本 固定成本指短期内不随产量变动而变动的成本；变动成本指短期内随产量变动而变动的成本。 变动成本和固定成本是客观存在的成本状态，它们对生产经营状况的影响是不同的。 固定成本与产品或服务的生产经营规模无关，是项目或企业必须承担的最低代价。只有通过营销活动将项目的全部固定成本都补偿完毕后，项目的经营活动才开始进入可盈利状态。 变动成本与产品或服务的生产经营规模密切相关，其大小是确定营销价格的基本依据。只有营销价格能够补偿变动成本时，项目或企业才具有可盈利性。 综上所述，固定成本通过分担其总量的生产经营规模，变动成本通过其具有的价格补偿能力，使项目具有盈利能力。,（3）机会成本 机会成本的概念 又称择一成本，择机成本。是指在经济决策过程中，因选择某一方案而放弃其余方案所付出的代价或丧失的潜在利益。 比如：在既定资源条件下，假定厂商可以生产两种产品，当把资源用于生产某一种产品时，机会成本就是所放弃生产的另一种产品数量。,机会成本的概念确立在资源稀缺性基本原理的框架下。基于资源的稀缺性，项目或企业中的某种资源常常有多种用途，即有多种使用的“机会”。而任何一个投放机会的选定必然意味着其他所有机会即被放弃，并因而放弃与之相伴的潜在收益。那么在该选定机会上的所付出的的代价即机会成本，就是诸多其他投资机会中可能收益的最大值-最佳替代用途价值。,产生机会成本的条件 资源本身有多种用途 资源可以自由流动而不受限制 资源具有稀缺性,（4）沉入成本 沉入成本又叫沉没成本，是发生在决策之前，与决策问题无关的费用。 沉入成本发生在决策之前，是决策事项的历史成本，不论对目前的决策事项做何抉择，它都是一笔“已然”状态下的支出，因而对目前的决策不构成影响。所以在进行方案优选时，对沉入成本不予考虑。 沉入成本=旧资产的账面价值-当前市场价值,7.折旧 （1）含义：折旧是指在固定资产的使用过程中，随着资产损耗而逐渐转移到产品成本费用中的那部分价值。 （2）影响固定资产折旧的因素 1）固定资产原值 2）固定资产净残值（估计残值估计清理费用）。一般为原始价值的35。 3）固定资产估计使用年限 正确的使用年限：应综合反映有形和无形损耗 使用年限估计过长：固定资产的经济寿命已满，但价值还未全部转移，这等于把老本当收入，人为扩大利润，使固定资产得不到更新，企业无后劲。 使用年限估计过短：使补偿有余，导致人为增大成本，利润减少，少纳所得税，并可能提前报废，造成浪费。,1)应计提折旧的固定资产 房屋和建筑物 在用的机械设备、仪器仪表、运输车辆、工具器具 季节性停用的和大修理停用的设备 以经营租赁租出和以融资租赁方式租入的固定资产 2)不应计提折旧的固定资产 房屋建筑物以外的未使用的固定资产 以经营租赁方式租入的固定资产 在建工程交付使用前的固定资产 停产、关停企业的固定资产 过去已经估价单独入帐的固定资产 已提足折旧继续使用和未提足折旧提前报废的固定资产 3)在计提折旧时以月初应提折旧固定资产帐面原值为依据。 4)折旧方式一经确定不得任意变动。,(3)计提固定资产折旧的规定,平均年限法,加速折旧法,直线折旧法,余额递减法,双倍余额递减法,年数总和法,工作量法,折旧计算方法,(4)折旧的计算方法,含 义：折旧费平均分摊于使用寿命的各个期间。 计算方法： 设：P 固定资产原值， L 估计净残值， N 估计使用限, d 年折旧率， r 净残值率 , D 年折旧额 则：折旧额的计取基数为(PL)P(1 r),年折旧率为：,年折旧额为：,平均年限法,工作量法,设：M总工作量，m单位工作量折旧额， K 某时期实际完成工作量，其他符号同前,例：某固定资产投资50000元，预计可使用10年，届时残值 20000元。若年利率为10%，试计算年等额折旧额。,例：某固定资产原值100万元，预计固定资产净残值率为 3%，预计使用年限10年，求固定资产年折旧率、月折旧率、 年折旧额。,按各年年初(即上一年末)的账面价值乘以固定折旧率来计算折旧额的方法。 设：Bt第t-1年末账面价值， Dt第t年的折旧额， d年折旧率 ，其他符号同前。,余额递减法(定率递减法),由于固定资产的账面价值逐年减少，故按上式计算出的折旧费也是递减的。各年的折旧费和账面价值如下表：,余额递减法(定率递减法),采用余额递减法，折旧率恰好使固定资产折旧期终了时，资产的账面价值等于净残值，即：,将每期固定资产的期初帐面余额乘以一个固定的百分率计算折旧的方法，固定折旧率为直线折旧率的2倍，即d=2N。,注意：如果在某一折旧年度，按双倍余额递减法计算的折旧额小于按平均年限法计算的折旧额，应改为平均年限法计提折旧。一般采用下列公式进行判断：,双倍余额递减法,【例】 某项固定资产原值10000元，预计使用年限5年，估计净残值1500元清理费用500元。按双倍余额递减法折旧。试计算5年中每年应计提的折旧额。,解：,双倍余额递减法,按双倍余额递减法计算折旧,年限期 折旧额(元) 累计折旧额(元) 账面价值(元),0 10000 4000 4000 6000 2400 6400 3600 1440 7840 2160 864 8704 1296 5 296 9000 1000,一般来讲，都是最后两年转为直线法，但这只是一般情况。在残值率较高或没有残值的情况下，就不会是最后两年转为直线法。通用的判断标准为当某一年按直线法计算的折旧额大于等于按双倍余额递减法计算的折旧额，从这一年开始就采用直线法。,年数总和是指在折旧期N年内，各年年份数的累积之合。它等于：,年数总和法,年折旧率为：,年折旧额为：,相应年份的账面价值为：,【例】某项设备原值10500元，折旧期为6年，6年末净残值500元。按年数总和法折旧。试计算6年中每年应计提的折旧额。,年度 折旧率 折旧费用 账面价值,0 10500 1 6/21 2857 7653 2 5/21 2381 5262 3 4/21 1905 3357 4 3/21 1428 1929 5 2/21 952 977 6 1/21 477 500,折旧费用=(10500-500)×折旧率,解：,折旧率,例：某固定资产原值50000元，预计使用年限5年，预计 净残值2000元，采用年数总和法计算各年折旧额。,简单明了，计算方便 以时间为基础，侧重补偿固定资产的无形损耗,折旧分布与获利能力分布不相符 随着固定资产日益陈旧，获利能力日益减退 折旧分布与实际损耗分布不相符 未考虑固定资产的使用强度,直线折旧法,加速折旧法,优点,缺点,优点,缺点,符合收入成本配比原则 使成本费用在整个使用期内较为平衡,前期成本提高，利润降低，推迟了企业应缴税款 等于国家提供了变相无息贷款,折旧计算方法总结,(1)含义： 无形资产和其他资产的原始价值要在规定的年限内，按年度或产量转移到产品的成本之中，这一部分被转移的无形资产和其他资产的原始价值，称为摊销。 (2)摊销费的计算 计算摊销费采用直线法，并且不留残值。即：,摊销, 生产经营期利息支出 生产经营期利息支出建设投资借款利息流动资金借款利息 注意：在生产经营期利息是可以进入成本的，因而每年计算的利息不再参与以下各年利息的计算。,8. 其他费用 （1）含义：其他费用是指在制造费用、管理费用、财务费用和销售费用中扣除工资及福利费、折旧费、修理费、摊销费和利息支出后的费用。 （2）其他费用的计算 在技术经济分析中，其他费用一般可根据成本中的原材料成本、燃料和动力成本、工资及福利费、折旧费、修理费、维简费及摊销费之和的一定百分比计算，并按照同类企业的经验数据加以确定。,三、销售收入 销售收入=产品销售单价×产品年销售量 四、税金及附加 1. 特点：强制性、无偿性、固定性 2. 税种 （1）流转税及附加：增值税、消费税、营业税、城市维护建设税、教育费附加 （2）资源税：资源税、土地使用税、耕地占用税、土地增值税 注：（1）（2）是从销售收入中直接扣除的，故可通称为销售税金及附加。 （3）财产及行为税：房产税、契税等。它是可进产品成本费用的税金。 （4）所得税：从企业实现利润中扣除。纳税人发生年度亏损的，可用下一纳税年度的所得弥补；下一纳税年度的所得不足弥补的，可以逐年延续弥补，但是延续弥补期最长不得超过5年。 （5）关税,五、利润 销售利润销售收入总成本费用销售税金及附加 实现利润（利润总额）销售利润+投资净收益+营业外收支净额 税后利润（净利润）利润总额所得税 小结：销售收入、成本、税金的关系见下图,二、建设项目现金流量的确定（注意适用条件） 1. 建设期现金流量的确定 CICO固定资产投资流动资金 2. 生产经营期现金流量的确定 CICO销售收入经营成本销售税金及附加所得税 销售收入经营成本折旧销售税金及附加所得税+折旧 销售收入总成本费用销售税金及附加所得税+折旧 利润总额所得税+折旧 税后利润+折旧 3. 计算期末现金流量的确定 CICO销售收入+回收固定资产余值+回收流动资金经营成本 销售税金及附加所得税,